EUR/USD: จุดกึ่งกลางของ 'ช่วงน่าเบื่อ'
● ในส่วนถัดไปของการวิเคราะห์นี้ เราจะพูดถึงนักวิเคราะห์คริปโตท่านหนึ่งที่ใช้คำว่า "ช่วงน่าเบื่อ" ในการอธิบายกราฟของ BTC/USD ซึ่งกราฟของ EUR/USD ดูน่าเบื่อยิ่งกว่า ตั้งแต่วันที่ 20 สิงหาคมจนถึงวันนี้ คู่เงินนี้ได้เคลื่อนไหวในช่วง 1.1000-1.1200 และในสัปดาห์ที่แล้วได้แคบลงอีก 50% จากช่วง 200 จุดเป็น 100 จุด อยู่ในช่วง 1.1100-1.1200 ดูเหมือนว่าตลาดจะได้ประเมินมูลค่าคาดการณ์การลดดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ไว้เรียบร้อยแล้ว ทั้งยังรวมถึงช่วงเวลาของการลดดอกเบี้ยในวันที่ 17-18 กันยายน และคาดการณ์เกี่ยวกับนโยบายการเงินในอนาคตจากทั้งธนาคารกลางสหรัฐฯ และธนาคารกลางยุโรปด้วย
● แน่นอนว่าการเคลื่อนไหวของคู่นี้ได้รับอิทธิพลจากเหตุการณ์ที่ระบุไว้ในปฏิทินเศรษฐกิจ ในวันจันทร์ที่ 23 กันยายน ข้อมูลเบื้องต้นเกี่ยวกับดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ในภาคส่วนต่าง ๆ ของเศรษฐกิจเยอรมนี ยูโรโซน และสหรัฐฯ ได้ถูกเปิดเผยออกมา ทางฝั่งยุโรป ค่า PMI อยู่ในเกณฑ์ลบ ซึ่งแสดงให้เห็นว่ากิจกรรมทางธุรกิจในภาคการผลิตและภาคบริการกำลังลดลง โดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคการผลิตของเยอรมนีที่เป็นเครื่องจักรหลักของเศรษฐกิจยุโรป ซึ่งไม่เพียงแต่ต่ำกว่าระดับ 50 จุดซึ่งเป็นเส้นแบ่งระหว่างความก้าวหน้าและการถดถอย แต่ยังร่วงลงไปถึงระดับต่ำสุดที่ 40.3 จุดอีกด้วย ในสหรัฐฯ ค่า PMI ภาคการผลิตก็ลดลงเช่นกัน แต่ไม่รุนแรงเท่าในเยอรมนี โดยลดจาก 47.9 เหลือ 47.0 จุด ในขณะที่ภาคบริการของสหรัฐฯ ยังคงอยู่ในโซนบวก โดยยืนหยัดที่ 55.4 จุดอย่างมั่นคง
● ข้อมูลที่เผยแพร่ในวันพฤหัสบดีที่ 26 กันยายน ก็ชี้ให้เห็นถึงการขยายตัวของเศรษฐกิจสหรัฐฯ เช่นกัน ในไตรมาส 1 การเติบโตของ GDP อยู่ที่ 1.6% และในช่วงสิ้นไตรมาส 2 ตัวเลขนี้ได้เพิ่มขึ้นเป็น 3.0% นอกเหนือจากการเติบโตของ GDP ตลาดแรงงานก็แสดงให้เห็นถึงเสถียรภาพด้วยเช่นกัน แทนที่จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกจะเพิ่มขึ้นตามที่คาดการณ์ไว้เป็น 224,000 คน จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการจริงกลับลดลงจาก 222,000 คนเป็น 218,000 คนในสัปดาห์นั้น ในวันเดียวกัน ผู้เข้าร่วมตลาดได้จับตาการแถลงการณ์ของประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ เจอโรม พาวเวลล์ และคู่หูของเขา คริสติน ลาการ์ด ประธานธนาคารกลางยุโรปอย่างใกล้ชิด แต่ก็ไม่มีการเปิดเผยสิ่งใหม่หรือเรื่องน่าตื่นเต้น
ในส่วนของเงินเฟ้อ ตัวชี้วัดหลักอย่าง Core Personal Consumption Expenditures (PCE) Price Index ซึ่งสะท้อนถึงการเปลี่ยนแปลงของราคาสำหรับตะกร้าสินค้าและบริการคงที่ที่ผู้บริโภคในสหรัฐฯ ซื้อ มีการเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบรายปีจาก 2.6% เป็น 2.7% อย่างไรก็ตาม เมื่อเทียบเป็นรายเดือน อัตรานี้ลดลงจาก 0.2% เป็น 0.1% ตัวเลขเหล่านี้ถูกเผยแพร่ในวันศุกร์ที่ 27 กันยายน
● ท่ามกลางการลดลงของดัชนี PCE กระทิงของ EUR/USD พยายามอีกครั้งที่จะดันคู่เงินนี้ไปที่ระดับ 1.1202 แต่ก็ล้มเหลวอีกครั้งในการรักษาตำแหน่งไว้ การซื้อขายในสัปดาห์นี้ปิดตัวลงที่ระดับกลางของกรอบที่ 1.1163
● ความคิดเห็นของผู้เชี่ยวชาญเกี่ยวกับพฤติกรรมระยะสั้นของ EUR/USD ถูกแบ่งออกเป็นดังนี้ ในช่วง "น่าเบื่อ" นี้ นักวิเคราะห์ 40% โหวตให้ดอลลาร์แข็งค่าขึ้นและคู่เงินลดลง ขณะที่คนส่วนใหญ่ (60%) ยังคงมีท่าทีเป็นกลาง และไม่มีใครคาดการณ์ว่าจะมีการเติบโต อย่างไรก็ตาม ในระยะกลาง จำนวนผู้ที่คาดว่าคู่เงินนี้จะปรับตัวสูงขึ้นเพิ่มเป็น 30% ในแง่ของการวิเคราะห์ทางเทคนิคบนกรอบเวลา D1 ตัวชี้วัดแนวโน้ม 80% แนะนำให้ซื้อ ขณะที่ 20% แนะนำให้ขาย ส่วนออสซิลเลเตอร์แสดงภาพที่หลากหลายมากกว่า โดย 25% อยู่ในโซนสีเขียว 25% อยู่ในโซนสีแดง และอีก 50% อยู่ในโซนเป็นกลางที่เป็นสีเทา ระดับแนวรับที่ใกล้ที่สุดสำหรับคู่นี้อยู่ที่ประมาณ 1.1100 รองลงมาคือ 1.1000-1.1025, 1.0880-1.0910, 1.0780-1.0805, 1.0725, 1.0665-1.0680 และ 1.0600-1.0620 โซนแนวต้านพบได้ที่ประมาณ 1.1185-1.1210, 1.1275, 1.1385, 1.1485-1.1505, 1.1670-1.1690 และ 1.1875-1.1905
● สัปดาห์หน้าสัญญาว่าจะเป็นช่วงเวลาที่มีความเคลื่อนไหว น่าสนใจ และมีความผันผวนอย่างมาก ในวันจันทร์ที่ 30 กันยายน จะมีการเปิดเผยข้อมูลเบื้องต้นเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อผู้บริโภค (CPI) ในเยอรมนี ในวันเดียวกันนั้นเอง ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ เจอโรม พาวเวลล์ จะขึ้นกล่าวสุนทรพจน์ ในวันถัดไปคือวันอังคารที่ 1 ตุลาคม จะมีการประกาศตัวเลข CPI สำหรับยูโรโซนทั้งหมด นอกจากนี้ ในวันที่ 1 และ 3 ตุลาคม จะมีการเปิดเผยข้อมูลปรับปรุงเกี่ยวกับดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ในภาคส่วนต่าง ๆ ของเศรษฐกิจสหรัฐฯ และตั้งแต่วันที่ 1 ถึง 4 ตุลาคม จะมีข้อมูลสถิติตลาดแรงงานชุดใหญ่จากสหรัฐฯ ออกมา โดยจุดสนใจหลักจะอยู่ที่วันศุกร์ที่ 4 ตุลาคม ซึ่งจะมีการเผยแพร่ตัวเลขสำคัญ เช่น อัตราการว่างงานและจำนวนงานใหม่ที่ถูกสร้างขึ้นนอกภาคการเกษตร (NFP)
คริปโตเคอร์เรนซี: ช่วง 'น่าเบื่อ' ใกล้จะสิ้นสุดลงหรือไม่?
● ในแง่ของรูปแบบการวิเคราะห์ทางเทคนิค การเปิดตัวของกองทุน ETF ที่ลงทุนใน BTC เมื่อต้นปีนี้ทำให้เกิดรูปแบบ "เสาธง" บนกราฟมูลค่าตลาดรวมของคริปโตเคอร์เรนซีทั้งหมด จากนั้น ตั้งแต่วันที่ 13 มีนาคม ร่างของธงเริ่มมีรูปแบบเป็นช่องทางขาลงที่กว้างพอสมควร ซึ่งรูปแบบเกือบจะเหมือนกันปรากฏอยู่บนกราฟของ BTC/USD ด้วยเช่นกัน มูลค่าตลาดรวมพุ่งสูงสุดเมื่อวันที่ 13 มีนาคมที่ 2.77 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ ในขณะที่บิทคอยน์บันทึกระดับสูงสุดตลอดกาล (ATH) ที่ 73,743 ดอลลาร์สหรัฐ หกเดือนครึ่งผ่านไป มูลค่าตลาดรวมปัจจุบันอยู่ที่ 2.32 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ และบิทคอย น์ทำระดับสูงสุดในท้องถิ่นของสัปดาห์นี้ที่ 66,517 ดอลลาร์สหรัฐ
● บริษัทวิจัย Glassnode เชื่อว่าตลาดติดอยู่ในช่วงสะสมเนื่องจากขาดเงินทุน Glassnode ระบุว่านักเก็งกำไรระยะสั้นที่ถือครองคริปโตเคอร์เรนซีเป็นเวลาน้อยกว่า 155 วัน กำลังขายเหรียญมากกว่าที่จะซื้อ ในทางกลับกัน CryptoQuant เน้นว่า หลังจากจุดต่ำสุดในช่วงต้นเดือนสิงหาคม เมื่อบิทคอยน์ร่วงลงไปต่ำกว่า 49,000 ดอลลาร์สหรัฐ แม้แต่นักลงทุนระยะสั้นก็ยัง "มีกำไร" นักวิเคราะห์ชี้ว่าความเสี่ยงของการขายบิทคอยน์ในปริมาณมากอยู่ที่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่ต้นปี 2024 "ในช่วงหกเดือนที่ผ่านมา จำนวนคนที่ต้องการขายบิทคอยน์ลดลงจนถึงระดับต่ำสุด" พวกเขาเขียน "อัตราส่วนความเสี่ยงในการขาย ซึ่งสรุปผลกำไรและขาดทุนทั้งหมดที่เกิดขึ้นในเครือข่ายต่อวัน และหารด้วยมูลค่าตลาดที่รับรู้ของบิทคอยน์ ปัจจุบันอยู่ต่ำกว่า 20,000 สำหรับการเปรียบเทียบ ในช่วงสูงสุดของเดือนมีนาคม ตัวเลขนี้แตะเกือบ 80,000"
● ควรสังเกตว่าครั้งสุดท้ายที่มีช่วงสะสมยาวนานเช่นนี้เกิดขึ้นในตลาดบิทคอยน์คือเมื่อสี่ปีที่แล้ว ซึ่งเกิดขึ้นหลังจากสิ้นสุดช่วงกระทิงอย่างรุนแรงในไตรมาส 2 ของปี 2019 และกินเวลาจนถึงเดือนกันยายน 2020 หลังจากนั้น ราคาก็เพิ่มขึ้นห้าเท่า โดยบิทคอยน์แตะระดับสูงสุดใหม่ที่ 58,783 ดอลลาร์สหรัฐ เมื่อเปรียบเทียบกับช่วงเวลาดังกล่าว ผู้เข้าร่วมตลาดหลายคนหวังว่าจะเกิดการปรับตัวขึ้นในลักษณะเดียวกันนี้หลังจากช่วงสะสมในปัจจุบันสิ้นสุดลง
นักวิเคราะห์นามแฝง PlanB ได้กล่าวว่าการสะสมในปัจจุบันบ่งชี้ว่าการปรับตัวขึ้นของราคาที่รุนแรงอีกครั้งเป็นเพียงเรื่องของเวลาเท่านั้น เขายังชี้ให้เห็นว่าช่วง "น่าเบื่อ" ที่คล้ายกันนี้ไม่ได้เกิดขึ้นเฉพาะในปี 2019 เท่านั้น แต่ยังเกิดขึ้นก่อนหน้านั้นด้วย หลังจากช่วงดังกล่าว ในปี 2013, 2017 และ 2020 เราได้เห็นการเคลื่อนไหวของราคาที่สำคัญ PlanB ยังเน้นว่าตลอดประวัติศาสตร์ 162 เดือนของบิทคอยน์ มีเพียง 27 เดือน (ประมาณ 16.7%) เท่านั้นที่แสดงให้เห็นการเติบโต ซึ่งการเติบโตนั้นคิดเป็นหลายแสนเปอร์เซ็นต์
● นักวิเคราะห์จาก 10x Research ได้ระบุปัจจัยเร่งสองประการสำหรับการปรับตัวขึ้นของบิทคอยน์ ในมุมมองของพวกเขา ตัวกระตุ้นการวิ่งกระทิงจะเป็นการลดดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ และการจ่ายเงินที่กำลังจะมาถึงให้กับเจ้าหนี้ของตลาดแลกเปลี่ยนคริปโต FTX ที่ล้มละลาย "การไหลเข้าที่คาดว่าจะอยู่ระหว่าง 5-8 พันล้านดอลลาร์จะกระตุ้นนักลงทุน" ผู้เชี่ยวชาญแนะนำ
นอกจากนี้ พวกเขาเชื่อว่ามี "ความเป็นไปได้ของการปรับตัวขึ้นของคริปโตเคอร์เรนซีที่รุนแรงและฉับพลัน เนื่องจากธนาคารกลางสหรัฐฯ ดูเหมือนจะยกระดับของ S&P 500 ที่จะเข้ามาแทรกแซงเพื่อปกป้องนักลงทุน ซึ่งส่งสัญญาณถึงความเป็นไปได้ที่จะลดดอกเบี้ยเพิ่มเติม ผลที่ตามมา นักลงทุนจำนวนมากจะปรับพอร์ตการลงทุนของพวกเขาเข้าสู่สินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงภายในปี 2025" ตามรายงานของ 10x Research
● ตามข้อมูลของ Bloomberg หลังจากการประชุมของธนาคารกลางสหรัฐฯ เกี่ยวกับการลดดอกเบี้ยในวันที่ 17-18 กันยายน ความสัมพันธ์ระหว่างตลาดคริปโตและตลาดหุ้นสหรัฐฯ ใกล้เคียงกับจุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ค่าสัมประสิทธิ์ความสัมพันธ์ 40 วันระหว่าง 100 คริปโตเคอร์เรนซีที่ใหญ่ที่สุดและดัชนี S&P 500 อยู่ที่ประมาณ 0.67 (ระดับที่สูงกว่านี้คือ 0.72 เคยเกิดขึ้นเพียงครั้งเดียวในไตรมาสที่ 2 ของปี 2022) ผลลัพธ์คือ ดัชนีหุ้นสหรัฐฯ (S&P 500, ดาวโจนส์ และแนสแด็ก) แตะระดับสูงสุดใหม่ ขณะที่บิทคอยน์เข้าใกล้ขอบบนของรูปแบบ "ร่างธง"
● ขณะที่ 10x Research ระบุเหตุผลสองประการสำหรับการเติบโตของบิทคอยน์ Bernstein ได้ระบุปัจจัยถึงห้าประการ 1. การลดดอกเบี้ยของเฟดและการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อ: นักวิเคราะห์ตั้งข้อสังเกตว่าบิทคอยน์ เช่นเดียวกับทองคำ มีความน่าสนใจมากขึ้นในช่วงที่การคลังฟุ่มเฟือย โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อหนี้สาธารณะของสหรัฐฯ เข้าใกล้ 35 ล้านล้านดอลลาร์ นับตั้งแต่ต้นปี บิทคอยน์ได้เพิ่มขึ้น 45% เมื่อเทียบกับการเพิ่มขึ้นของทองคำ 27% 2. การสนับสนุนจากสองพรรคที่เพิ่มขึ้นสำหรับคริปโตเคอร์เรนซี: สิ่งนี้ได้รับการเน้นย้ำจากคำแถลงของทั้งโดนัลด์ ทรัมป์ และคามาลา แฮร์ริส สะท้อนให้เห็นถึงการยอมรับคริปโตที่เพิ่มมากขึ้นในทุกสายการเมือง
3. ความนิยมของบิทคอยน์ ETF: "ในช่วง 10 วันที่ผ่านมา เงินไหลเข้ากองทุน ETF ที่ลงทุนในบิทคอยน์สูงถึง 800 ล้านดอลลาร์ แม้ราคาจะผันผวน" Bernstein รายงาน บริษัทคาดว่าธนาคารต่าง ๆ เช่น มอร์แกน สแตนลีย์ จะออกกองทุน ETF สำหรับบิทคอยน์ ซึ่งจะนำไปสู่การไหลเข้าของเงินทุนเพิ่มเติม 4. ความเสถียรของนักขุดหลังจากการฮาล์ฟในเดือนเมษายน: ตามรายงานของ Bernstein พลังแฮชของเครือข่ายได้ฟื้นตัวแล้ว ซึ่งบ่งชี้ถึงความยืดหยุ่นของนักขุดและเสริมสร้างปัจจัยพื้นฐานของบิทคอยน์ต่อไป 5. ความกดดันในการขายลดลง: การขายบิทคอยน์ในปริมาณมากโดยรัฐบาลสหรัฐฯ และเยอรมัน ตลอดจนการจ่ายเงินให้กับเจ้าหนี้ Mt. Gox ได้ถูกดูดซับโดยตลาด นอกจากนี้ MicroStrategy สามารถระดมทุนได้ 2.1 พันล้านดอลลาร์เพื่อซื้อบิทคอยน์เพิ่ม ซึ่งทำให้จำนวนการถือครองของบริษัทเพิ่มขึ้นเป็น 252,220 BTC หรือ 1.3% ของอุปทานทั้งหมด
● Bitget Research ยังเน้นย้ำถึงการดำเนินการของ MicroStrategy และการไหลเข้าของกองทุน ETF ที่ลงทุนในบิทคอยน์หลังจากการลดดอกเบี้ยของเฟด "นี่บ่งชี้ว่าผู้เล่นสถาบันมีมุมมองที่ดีต่อแนวโน้มของตลาด ด้วยการซื้ออย่างต่อเนื่อง บิทคอยน์มีแนวโน้มที่จะทำลายระดับสูงสุดก่อนหน้านี้" ผู้เชี่ยวชาญจาก Bitget Research กล่าวเสริม นอกจากนี้ พวกเขาเชื่อว่ากรอบการกำกับดูแลในสหรัฐฯ มีแนวโน้มที่จะเปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญหลังการเลือกตั้งประธานาธิบดีในเดือนพฤศจิกายน ซึ่งจะสร้างสภาพแวดล้อมที่เอื้อต่อการลงทุนในอุตสาหกรรมคริปโต ความเชื่อมั่นของนักลงทุนในตลาดจะเพิ่มขึ้น ซึ่งจะทำให้เกิดการไหลเข้าของเงินทุนและการสะสม
● ไม่ต้องสงสัยเลยว่าปัจจัยทางการเมืองมีผลกระทบอย่างมากต่อตลาดคริปโต เมื่อเร็ว ๆ นี้ แนวโน้มบวกของบิทคอยน์และอัลท์คอยน์ชั้นนำได้รับการสนับสนุนจากคำแถ ลงของรองประธานาธิบดีคามาลา แฮร์ริส ที่กล่าวว่าหากเธอชนะการเลือกตั้งประธานาธิบดีสหรัฐฯ เธอจะส่งเสริมการลงทุนที่เพิ่มขึ้นในเทคโนโลยี AI และภาคคริปโตเคอร์เรนซี ผู้เชี่ยวชาญบางคนเรียกคำกล่าวของแฮร์ริสว่า "น่ามีกำลังใจ" และเป็น "เหตุการณ์สำคัญสำหรับคริปโตและเทคโนโลยีบล็อกเชน" อย่างไรก็ตาม นักลงทุนสายทุนเสี่ยงอย่างนิก คาร์เตอร์ได้แสดงความคิดเห็นตรงกันข้าม โดยอ้างว่าคำพูดของแฮร์ริสมีแรงจูงใจทางการเมืองและ "ไม่มีความหมายอะไร" ชาร์ลส์ ฮอสกินสัน ผู้ก่อตั้ง Cardano และผู้ร่วมก่อตั้ง Ethereum ก็เชื่อว่าผู้สมัครชิงตำแหน่งประธานาธิบดีของสหรัฐฯ จะไม่สามารถสร้างสภาพแวดล้อมที่เอื้อต่ออุตสาหกรรมนี้ได้ เนื่องจากพวกเขาไม่มีความรู้ที่จำเป็นเกี่ยวกับคริปโตเคอร์เรนซี
● นักเศรษฐศาสตร์มหภาค ราอูล พาล คาดว่าราคาของบิทคอยน์จะพุ่งขึ้นไปถึง 200,000 ดอลลาร์หรือมากกว่านั้นภายในต้นปีหน้า เขาระบุว่าปัจจัยขับเคลื่อนหลักสำหรับเรื่องนี้คือการผ่อนคลายนโยบายการเงินโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ และธนาคารกลางหลักอื่น ๆ ในวิดีโอที่โพสต์ในช่อง Real Vision ของเขา อดีตผู้บริหารของโกลด์แมน แซคส์ อธิบายว่าคริปโตเคอร์เรนซีชั้นนำนั้นมักจะขึ้นและลงไปพร้อมกับวัฏจักรสภาพคล่องทั่วโลก เขาได้นำเสนอกลยุทธ์ที่เรียกว่า GMI (Global Macro Investor) ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการเพิ่มขึ้นของสภาพคล่องทั่วโลกในช่วงสามเดือนข้างหน้า และได้วิเคราะห์ว่าสิ่งนี้จะส่งผลต่อราคาของ BTC อย่างไร
พาลยังได้จัดทำแผนภูมิอีกฉบับหนึ่งซึ่งแสดงให้เห็นว่า BTC กำลังจำลองการเคลื่อนไหวของราคาตั้งแต่เดือนมกราคม 2023 ถึงเดือนมีนาคม 2024 ซึ่งราคาพุ่งขึ้นประมาณ 350% จาก 16,500 ดอลลาร์ไปเกือบ 74,000 ดอลลาร์ ตามที่นักเศรษฐศาสตร์กล่าวว่า "บิทคอยน์กำลังทำซ้ำสิ่งที่มันทำเมื่อปีที่แล้วเกือบจะเหมือนเดิม ดังนั้นเราจึงมีโอกาสซ้อนทับกับสภาวะมหภาคได้ ธนาคารกลางสหรัฐฯ จะยังคงดำเนินการผ่อนคลายต่อไป และธนาคารกลางอื่น ๆ ก็จะมีส่วนร่วมด้วย เรามีฤดูกาลและวัฏจักรสภาพคล่องทั่วโลก..." "สิ่งนี้ควรจะเกิดขึ้นในตอนนี้" ราอูล พาล สรุป (ปัจจัยตามฤดูกาลนี้ยังถูกระบุโดยนักวิเคราะห์จาก 10x Research ซึ่งชี้ให้เห็นว่าในอดีต บิทคอยน์มักจะแสดงให้เห็นถึงการเติบโตอย่างมีนัยสำคัญจากเดือนตุลาคมถึงเดือนมีนาคม และแนวโน้มนี้อาจเกิดขึ้นอีกครั้งเมื่อพิจารณาจากวัฏจักรของตลาดก่อนหน้านี้)
● กลับจากการวิเคราะห์พื้นฐานสู่การวิเคราะห์ทางเทคนิคอีกครั้ง เรามาทบทวนการคาดการณ์บางอย่างที่อิงจากรูปแบบแผนภูมิที่เราได้พูดคุยกันไปก่อนหน้านี้ ประมาณหนึ่งเดือนที่แล้ว นักวิเคราะห์ที่รู้จักกันในชื่อ Rekt Capital ได้คาดการณ์ว่ามูลค่าของคริปโตเคอร์เรนซีชั้นนำจะพุ่งสูงขึ้นในเดือนตุลาคม การคาดการณ์ของเขาอิงจากรูปแบบ "ธงกระทิง" ที่เราได้กล่าวถึงในตอนต้นของบทวิจารณ์นี้ ซึ่งความสูงของการทะลุผ่านนั้นเท่ากับความสูงของฐานเสาธง นักวิเคราะห์อีกท่าน MetaShackle พึ่งพารูปแบบ "ถ้วยและมือจับ" การคาดการณ์นี้ซึ่งเราสรุปไว้ตั้งแต่วันที่ 2-6 กันยายน เป็นอีกหนึ่งรูปแบบแผนภูมิที่แสดงถึงขาขึ้น ซึ่งกำลังพัฒนามานานถึงสามปี ตามการคำนวณของ MetaShackle รูปแบบนี้ควรจะนำคู่ BTC/USD ไปสู่การปรับตัวสูงขึ้นถึง 130,870 ดอลลาร์
เมื่อเร็ว ๆ นี้ นักวิเคราะห์และหัวหน้า Factor LLC ปีเตอร์ แบรนดต์ ยังอ้างถึงการวิเคราะห์แผนภูมิในการคาดการณ์ของเขาด้วยเช่นกัน ตำนานแห่งวอลล์สตรีทเชื่อว่าในปี 2025 อัตราส่วนบิทคอยน์ต่อทองคำอาจเพิ่มขึ้นมากกว่า 400% ในการสนับสนุนการคาดการณ์ที่มองโลกในแง่ดีนี้ แบรนดต์ได้ชี้ให้เห็นถึงรูปแบบทางเทคนิคแบบคลาสสิก: รูปแบบ "หัวและไหล่กลับหัว" รูปแบบนี้จะก่อตัวขึ้นภายใต้ระดับแนวต้านที่เรียกว่า neckline ทฤษฎีนี้ระบุว่า เมื่อมีการทะลุแนวต้านพร้อมกับปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้น ราคาจะเพิ่มขึ้นตามระยะทางสูงสุดระหว่างแนว neckline และจุดลึกสุดของหัว
เมื่อใช้กับแผนภูมิ BTC/XAU ราคาของบิทคอยน์ 1 เหรียญอาจเท่ากับ 123 ออนซ์ทองคำภายในปี 2025 ซึ่งมากกว่าปัจจุบัน 24.6 ออนซ์ถึงห้าเท่า กล่าวอีกนัยหนึ่ง หากสมมติว่าราคาทองคำทางกายภาพยังคงอยู่ที่ระดับปัจจุบันที่ 2,670 ดอลลาร์ ราคาของทองคำดิจิทัลตามทฤษฎีของแบรนดต์อาจพุ่งขึ้นไปที่ระดับมากกว่า 328,000 ดอลลาร์ การสนับสนุนแนวคิดที่ว่าบิทคอยน์อาจมีมูลค่ามากกว่าทองคำก็คือการนำไปใช้อย่างรวดเร็วโดยนักลงทุนสถาบัน รวมถึงการเปิดตัวกองทุน ETF ที่ลงทุนในบิทคอยน์ ซึ่งได้เพิ่มการถือครองสินทรัพย์นี้ในพอร์ตการลงทุนของพวกเขา
● ในขณะที่เขียนบทวิจารณ์นี้ ในช่วงเย็นวันศุกร์ที่ 27 กันยายน คู่ BTC/USD ซื้อขายอยู่ที่บริเวณ 65,900 ดอลลาร์ มูลค่าตลาดรวมของคริปโตเคอร์เรนซีเพิ่มขึ้น 220 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ แตะระดับ 2.32 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ (เมื่อเทียบกับ 2.10 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐในสัปดาห์ก่อน) ดัชนี Crypto Fear & Greed ได้เพิ่มขึ้นจาก 54 เป็น 61 คะแนน เคลื่อนจากโซนเป็นกลางไปสู่โซนโลภ แนวโน้มนี้สนับสนุนคำพูดของนักสู้ UFC เรนาโต โมยกาโน ที่กระตุ้นให้สาธารณชนให้ความสนใจกับคริปโตเคอร์เรนซีชั้นนำมากขึ้น "บิทคอยน์ไม่ใช่แค่การลงทุน มันคือวิถีชีวิต" ชาวบราซิลกล่าว โดยเรียกร้องให้รางวัลของเขาสำหรับการชนะ UFC 300 จ่ายเป็น BTC
คริปโตเคอร์เรนซี: ETH ไม่ใช่ราชาแห่งอัลท์คอยน์อีกต่อไปหรือ? ยินดีต้อนรับราชาองค์ใหม่?
● แม้จะเป็น "ช่วงน่าเบื่อ" แต่ในช่วงสามเดือนที่ผ่านมาได้เห็นการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญในแนวโน้มภายในตลาดคริปโต สถิติแสดงให้เห็นว่าในบรรดา 15 อัลท์คอยน์ที่ใหญ่ที่สุด Solana (SOL) มีการไหลเข้าของเงินทุนมากที่สุดและยังคงแสดงให้เห็นการเติบโตอย่างต่อเนื่อง ราคาของ SOL เพิ่มขึ้นเป็น 150 ดอลลาร์ โดยมีมูลค่าตลาดรวมประมาณ 69 พันล้านดอลลาร์ และมูลค่าการซื้อขายอยู่ที่ 2.34 พันล้านดอลลาร์ ในทางกลับกัน Ethereum แม้จะครองตำแหน่งอัลท์คอยน์อันดับ 1 ก็ยังไม่สามารถยืนเหนือ 2,650 ดอลลาร์ได้ หรือแม้แต่แตะเกณฑ์มูลค่าตลาด 320 พันล้านดอลลาร์ บล็อกเชนที่มีชื่อเสียงนี้ได้ยอมจำนนต่อเครือข่ายใหม่ ๆ โดยมีการไหลออกของเงินทุนที่ใหญ่ที่สุดนับตั้งแต่วันที่ 13 มีนาคม: มากกว่า 165 พันล้านดอลลาร์ หรือคิดเป็น 33%
Solana ก็เผชิญกับการขาดทุนเช่นกัน หลังจากพุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดที่ 203 ดอลลาร์ในเดือนมีนาคม มูลค่าของมันค่อย ๆ ลดลงจนตอนนี้อยู่ที่ประมาณ 150 ดอลลาร์ อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์จากบริษัทการลงทุน VanEck คาดการณ์ว่า SOL จะมีอนาคตที่สดใส โดยพวกเขาคาดการณ์ว่าราคาจะเติบโตขึ้นถึง 330 ดอลลาร์ พวกเขาอ้างอิงการคาดการณ์นี้จากข้อเท็จจริงที่ว่าบล็อกเชนของ Solana มีประสิทธิภาพดีกว่าเครือข่ายของ Ethereum ในสามด้านหลัก: 1. บล็อกเชนของ Solana สามารถประมวลผลธุรกรรมต่อวินาทีได้มากกว่า Ethereum ถึง 31 เท่า 2. เครือข่ายของ SOL ถูกใช้งานโดยคนมากกว่าถึง 14 เท่าต่อวัน 3. ค่าใช้จ่ายในการประมวลผลธุรกรรมบนบล็อกเชนของ Solana ต่ำกว่ามาก
กลุ่มวิเคราะห์ NordFX
ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: เอกสารเหล่านี้ไม่ใช่คำแนะนำในการลงทุนหรือแนวทางในการทำงานในตลาดการเงิน และใช้เพื่อการให้ข้อมูลเท่านั้น การซื้อขายในตลาดการเงินมีความเสี่ยงและอาจนำไปสู่การสูญเสียเงินทุนทั้งหมดที่ฝากไว้
